Début du modèle NK

dsge-intro.tex

@@ -4,11 +4,10 @@
 \usepackage[francais]{babel}
 \frenchbsetup{og=«,fg=»}
 
-% Requires the cm-super* Debian packages, otherwise TeX will substitute an ugly bitmap font
 \usepackage[T1]{fontenc} 
+\usepackage{lmodern}
 
-\usetheme{Boadilla}
-
+\usetheme{JuanLesPins}
 
 \title{Introduction à la modélisation DSGE}
 
@@ -16,26 +15,28 @@
 \institute{OFCE}
 %\date{July 18, 2014}
 
-
 \AtBeginSection[]
 {
-  \begin{frame}{Outline}
+  \begin{frame}{Plan}
     \tableofcontents[currentsection]
   \end{frame}
 }
 
+\AtBeginSubsection[]
+{
+  \begin{frame}{Plan}
+    \tableofcontents[currentsection,currentsubsection]
+  \end{frame}
+}
+
 \begin{document}
 
-\begin{frame}
-  \titlepage
-\end{frame}
+\setbeamertemplate{frametitle continuation}[from second][(suite)]
 
 \begin{frame}
-  \tableofcontents
+  \titlepage
 \end{frame}
 
-\section{Introduction}
-
 \begin{frame}
   \frametitle{Tentative de définition}
 
@@ -60,17 +61,17 @@
 \end{frame}
 
 \begin{frame}
-  \frametitle{Les ingrédients}
+  \frametitle{La recette}
 
   \begin{itemize}
-  \item Ingrédients néoclassiques:
+  \item Ingrédients néoclassiques
     \begin{itemize}
     \item Individualisme méthodologique
     \item Rationalité
     \item Comportements micro-fondés (critique de Lucas)
     \item Rôle des anticipations (critique de la courbe de Phillips par Friedman)
     \end{itemize}
-  \item Ingrédients keynésiens:
+  \item Ingrédients keynésiens
     \begin{itemize}
     \item Concurrence imparfaite (compétition monopolistique) \\
       $\Rightarrow$ pas de commissaire priseur
@@ -80,8 +81,8 @@
   \end{itemize}
 \end{frame}
 
-\begin{frame}
-  \frametitle{Aperçu historique (1/2)}
+\begin{frame}[allowframebreaks]
+  \frametitle{Aperçu historique}
   \begin{itemize}
   \item Kydland et Prescott (1982), Long et Plosser (1983): modèles de cycles réels (RBC)
     \begin{itemize}
@@ -94,36 +95,119 @@
 %    nominales et réelles
   \item Leepner et Sims (1994): considère les variables nominales et leurs
     rigidités, la politique fiscale et monétaire
-  \item Christiano, Eichenbaum et Evans (2005): modèle de référence, combine plusieurs rigidités
-    nominales (prix, salaires) et réelles (compétition imparfaite, habitude de
-    consommation, cout d'ajustment de l'investissement, taux d'utilisation
-    variable du capital), une banque centrale (règle de Taylor)
-  \end{itemize}
-\end{frame}
-
-\begin{frame}
-  \frametitle{Aperçu historique (2/2)}
-  \begin{itemize}
+  \item Christiano, Eichenbaum et Evans (2005)
+    \begin{itemize}
+    \item rigidités nominales: prix, salaires
+    \item rigidités réelles: compétition imparfaite, habitude de
+      consommation, cout d'ajustment de l'investissement, taux d'utilisation
+      variable du capital
+    \item banque centrale (règle de Taylor)
+    \end{itemize}
   \item Smets et Wouters (2003, 2007): estimation bayésienne de ce modèle sur
     données européennes puis américaines
   \item Blanchard et Galí (2006): frictions sur le marché du travail à la
     Mortensen-Pissarides
   \item Christiano, Motto, Rostagno (2010): accélérateur financier à la
     Bernanke, Gertler et Gilchrist (1999)
-  \item RAJOUTER CITATION: borne de taux d'intérêt zéro et politique fiscale
+  \item Christiano, Eichenbaum, Rebelo (2011): politique fiscale et monétaire à
+    la borne de taux d'intérêt zéro
   \item appropriation institutionnelle croissante: GIMF (FMI), NAWM (BCE),
     QUEST (Commission Européenne), Sigma (Fed), EAGLE (Eurosystème)…
   \item développement des questions énergétiques et environnementales
   \end{itemize}
 \end{frame}
 
-\section{Le modèle de croissance néo-classique}
 
-\section{Le cœur du modèle nouveau keynésien}
+\frame{\tableofcontents[hideallsubsections]}
 
-\section{Extensions principales}
+\section{Le modèle nouveau keynésien élémentaire}
 
-\section{Réussites et échecs}
+\begin{frame}
+  \frametitle{Aperçu}
+  \begin{itemize}
+  \item Ménage (représentatif)
+    \begin{itemize}
+    \item consomme des biens différenciés
+    \item offre du travail
+    \item a accès à un actif financier sans risque
+    \end{itemize}
+  \item Entreprises (continuum)
+    \begin{itemize}
+    \item produisent les biens différenciés
+    \item en concurrence monopolistique
+    \item choisissent leur prix de vente (mais ne peuvent en changer trop souvent)
+    \item utilisent du travail
+    \end{itemize}
+  \item Autorité monétaire
+    \begin{itemize}
+    \item choisit le taux d'intérêt nominal sans risque
+    \item répond à la demande d'actifs (qui est zéro à l'équilibre)
+    \end{itemize}
+  \end{itemize}
+\end{frame}
+
+\subsection{Le ménage représentatif}
+
+\begin{frame}
+  \frametitle{Programme}
+  $$\max_{C_t(i),N_t,B_t} \mathbb{E}_0\sum_{t=0}^{\infty} \beta^t U(C_t,N_t)$$
+sous les contraintes:
+$$C_t = \left(\int_0^1 C_t(i)^{\frac{\varepsilon-1}{\varepsilon}}
+  \mathrm{d}i\right)^{\frac{\varepsilon}{\varepsilon-1}}$$
+$$\int_0^1 P_t(i) C_t(i) \mathrm{d}i + Q_t B_t \leq B_{t-1} + W_t N_t + T_t$$
+
+\begin{columns}[T]
+\column{.7\textwidth}
+\begin{description}[AAAAA]
+\item[$\beta$] facteur d'escompte
+\item[$C_t(i)$] consommation du bien $i$
+\item[$C_t$] aggrégat de consommation
+\item[$\varepsilon$] élasticité de substitution entre biens
+\item[$P_t(i)$] prix du bien $i$
+\end{description}
+\column{.7\textwidth}
+\begin{description}[AAAA]
+\item[$N_t$] offre de travail
+\item[$W_t$] salaire
+\item[$B_t$] obligations détenues
+\item[$Q_t$] prix des obligations
+\item[$T_t$] autres revenus nets
+\end{description}
+\end{columns}
+\note{L'aggrégateur Dixit-Stiglitz peut être dans un secteur final}
+\end{frame}
+
+\begin{frame}
+  \frametitle{Hypothèses supplémentaires}
+
+\begin{itemize}
+\item Prix, salaire et autres revenus sont donnés
+
+\item Pas de jeu de Ponzi: $\forall t,\; \lim_{T\rightarrow
+  \infty}\mathbb{E}_t\{B_T\}\geq 0$
+
+\item Fonction d'utilité:
+$$U(C_t, N_t) = \frac{C_t^{1-\sigma}}{1-\sigma} -
+\frac{N_t^{1+\varphi}}{1+\varphi}$$
+\begin{description}[AAA]
+\item[\sigma] Aversion au risque (inverse de l'élasticité de substitution
+  intertemporelle)
+\item[\varphi] Élasticité de Frisch de l'offre de travail
+\end{description}
+\end{itemize}
+\end{frame}
+
+\subsection{Les entreprises}
+
+\subsection{Bouclage du modèle}
+
+\subsection{Réaction aux chocs}
+
+\subsection{La politique monétaire optimale}
+
+\section{Le modèle Smets-Wouters}
+
+\section{Extensions principales}
 
 \section{Aspects méthodologiques}